3i Group

3i Group plc ist eine britische multinationale Private Equity- und Venture Capital-Gesellschaft mit Hauptsitz in London, England. Das Unternehmen wurde 1945 als Industrial and Commercial Finance Corporation (ICFC) von der Bank of England und den großen britischen Banken gegründet, um langfristige Investitionsfinanzierungen für kleine und mittlere Unternehmen bereitzustellen. 3i ist eine Investmentgesellschaft, die sich auf Private Equity und Infrastruktur spezialisiert hat.

Überblick

Typ: Private Equity- und Venture Capital-Gesellschaft
Gründung: 1945 als Industrial and Commercial Finance Corporation (ICFC)
Hauptsitz: London, England
CEO: Simon Borrows
Börsenstatus: An der London Stock Exchange notiert und Teil des FTSE 100 Index
Website: www.3i.com
Portfolio-Wert: £25,6 Milliarden (Stand: 31. März 2025)
Assets under Management: £38,7 Milliarden (Stand: 31. März 2025)

Geschäftsmodell und Services

Private Equity

Das Private Equity-Geschäft wird hauptsächlich aus eigenem Kapital finanziert, mit teilweiser Finanzierung durch Co-Investoren für ausgewählte Vermögenswerte. Der Hauptfokus liegt darauf, attraktive Kapitalrenditen zu generieren. Das Unternehmen investiert in Mittelstandsunternehmen mit Hauptsitz in Europa und Nordamerika.

Kernbereiche:

Business and Technology Services
Consumer
Healthcare
Industrial Technology

Infrastructure

Das Infrastructure-Geschäft verwaltet Vermögenswerte im Auftrag von Drittinvestoren und eigenem Kapital mit dem Ziel, attraktive Kapitalrenditen zu generieren und Fondsmanagement-Gebühren sowie Portfolio-Einkommen für die Gruppe zu erwirtschaften. Das Unternehmen verwaltet eine Reihe von Fonds, die hauptsächlich in mittelständische Wirtschaftsinfrastruktur und operative Projekte in Europa und Nordamerika investieren.

Geschichte und Entwicklung

Frühe Jahre (1945-1980er)

Die Gründung wurde durch das Macmillan Committee inspiriert und resultierte aus der Erkenntnis in den 1930ern, dass kleinere Unternehmen eine Lücke in der verfügbaren Unternehmensfinanzierung hatten. In den 1950er und 1960er Jahren expandierte ICFC erheblich, besonders nach 1959, als die Aktionärsbanken es erlaubten, externe Mittel zu beschaffen.

Transformation (1970er-1990er)

1973 übernahm ICFC die Finance Corporation for Industry, eine 1945 gegründete Schwestergesellschaft, und wurde in Finance for Industry (FFI) umbenannt. In den 1980er Jahren wurde FFI ein führender Anbieter von Finanzierungen für Management-Buyouts und expandierte international. 1983 wurde das Unternehmen in Investors in Industry umbenannt, allgemein bekannt als 3i.

Börsengang und Neuausrichtung

3i Group wurde 1987 gegründet, als die Banken ihre Anteile verkauften, um eine Aktiengesellschaft zu bilden. 1994 wurde das Unternehmen mit einer Marktkapitalisierung von £1,5 Milliarden an der London Stock Exchange notiert.

Führung und Management

Vorstand und Geschäftsführung

Chairman: David Hutchison OBE (seit 2021)
CEO: Simon Borrows (seit 2012)
COO: Jasi Halai (seit 2022)
Group Finance Director: Julia Wilson

Simon Borrows war zuvor Chairman von Greenhill & Co International LLP und Co-Chief Executive Officer von Greenhill & Co. Inc., bevor er die europäischen Operationen von Greenhill & Co. gründete. Zuvor war er Managing Director bei Baring Brothers International Limited.

Investoren und Eigentümer

3i ist an der London Stock Exchange notiert und ist ein Bestandteil des FTSE 100 Index. Als börsennotiertes Unternehmen ist 3i im Besitz seiner Aktionäre und nicht in Privatbesitz.

Portfolio und Investitionen

Wichtigste Beteiligung: Action

Nach der ersten Investition 2011 hat 3i Action durch den paneuropäischen Rollout aktiv begleitet, wobei das Unternehmen 2024 einen Umsatz von €13,8 Milliarden erzielte. Am 31. März 2025 bildete die Investition in Action 76% des Private Equity-Portfolio-Werts. Das Unternehmen hat über die Haltedauer über £4,6 Milliarden an Erlösen zurückgegeben.

Weitere bedeutende Beteiligungen

MAIT: Ein führender Anbieter innovativer digitaler Lösungen in der DACH-Region
AmWaste: Anbieter von ungefährlichen Festabfall-Entsorgungsdienstleistungen in den Südöstlichen USA mit acht Deponien, acht Transferstationen und einer Materialrückgewinnungsanlage
Scandlines: Wird für die Fähigkeit gehalten, langfristige Kapitalrenditen zu liefern und gleichzeitig Cash-Dividenden zu generieren

Konkurrenz

3i’s Konkurrenten und ähnliche Unternehmen umfassen European Investment Fund, Lexington Partners, Oakley Capital und BlackFin Capital Partners. Weitere mögliche Konkurrenten sind Intermediate Capital Group, EQT und Northleaf Capital Partners. Das Unternehmen konkurriert auch mit größeren Private Equity-Firmen wie Bain Capital und CVC Capital Partners.

Finanzielle Performance

Im Geschäftsjahr 2025 erzielte 3i eine Gesamtrendite auf das Eigenkapital von £5,049 Millionen oder 25%, und beendete das Jahr mit einem NAV pro Aktie von 2.542 Pence. Dies ist das fünfte aufeinanderfolgende Jahr mit einer Gesamtrendite von über 20%; über denselben Zeitraum betrug die durchschnittliche jährliche Gesamtrendite 30%.

Nachhaltigkeit und ESG

3i verfolgt drei Hauptziele: 1. Verantwortlich investieren, 2. Ein vielfältiges Talentpool rekrutieren und entwickeln, 3. Als guter Unternehmensbürger handeln. Das Nachhaltigkeitsprofil der Portfoliounternehmen wird als Teil der Investitionsentscheidung berücksichtigt.